2007-09-06 | 上海證券報(bào)
| 分享至： |
目前，《內(nèi)幕交易認(rèn)定辦法》、《市場(chǎng)操縱認(rèn)定辦法》已在業(yè)內(nèi)試行一段時(shí)間，對(duì)當(dāng)然內(nèi)幕人、法定內(nèi)幕人等的舉證責(zé)任進(jìn)行了合理劃分，并將虛假申報(bào)、搶先交易、蠱惑交易等行為納入認(rèn)定范圍。與此同時(shí)，證券執(zhí)法部門還將配合公安、司法部門，共同建立適應(yīng)我國(guó)資本市場(chǎng)需要的執(zhí)法協(xié)作體制。這些措施的實(shí)施，將使證券執(zhí)法的力度得到加強(qiáng)，使內(nèi)幕交易、市場(chǎng)操縱行為得到有效遏制?！ ≈袊?guó)證監(jiān)會(huì)黨委副書記、副主席范福春近日透露，《內(nèi)幕交易認(rèn)定辦法》、《市場(chǎng)操縱認(rèn)定辦法》已在業(yè)內(nèi)試行一段時(shí)間，對(duì)相關(guān)調(diào)查、認(rèn)定工作起到了積極作用。他指出，必須依法嚴(yán)厲查處內(nèi)幕交易、市場(chǎng)操縱等違法違規(guī)行為，堅(jiān)決遏制案件高發(fā)的態(tài)勢(shì)，確保資本市場(chǎng)健康穩(wěn)定發(fā)展?！ 榧哟蟠驌糇C券市場(chǎng)內(nèi)幕交易和市場(chǎng)操縱違法犯罪行為的力度，提高證券期貨監(jiān)管系統(tǒng)稽查辦案能力，促進(jìn)證券市場(chǎng)穩(wěn)定健康發(fā)展，中國(guó)證監(jiān)會(huì)近日就內(nèi)幕交易和市場(chǎng)操縱案件調(diào)查及認(rèn)定組織了專題培訓(xùn)?！ ≈袊?guó)證監(jiān)會(huì)黨委副書記、副主席范福春在培訓(xùn)班講話中指出，近一段時(shí)期以來，證券市場(chǎng)十分活躍，違法違規(guī)現(xiàn)象有所抬頭，內(nèi)幕交易案件增多，操縱手段花樣翻新，嚴(yán)重?cái)_亂了市場(chǎng)秩序，損害了廣大投資者利益?！ 》陡４褐赋?，對(duì)內(nèi)幕交易或市場(chǎng)操縱案件的調(diào)查、認(rèn)定和處理，是證券監(jiān)管領(lǐng)域的世界性難題，也是我國(guó)證券執(zhí)法的難點(diǎn)和重點(diǎn)。這些年來，我國(guó)證券監(jiān)管部門通過完善體制、機(jī)制，健全法律法規(guī)等措施，在打擊內(nèi)幕交易、市場(chǎng)操縱等違法犯罪行為方面取得了突出成績(jī)?！ ∷f，股權(quán)分置改革完成后，我國(guó)證券市場(chǎng)發(fā)生了深刻變化，但市場(chǎng)違法違規(guī)行為也有新的表現(xiàn)：股份“全流通”后，相關(guān)各方對(duì)股價(jià)更為關(guān)注；公司并購(gòu)、資產(chǎn)重組越來越多，各種內(nèi)幕信息自然會(huì)增多；市場(chǎng)規(guī)模擴(kuò)大，投資者交投活躍，通過各種方式影響股價(jià)并從中獲利的動(dòng)機(jī)隨之增強(qiáng)。近一個(gè)時(shí)期，內(nèi)幕交易和市場(chǎng)操縱的案件有增加趨勢(shì)，并呈現(xiàn)內(nèi)幕交易更隱蔽、市場(chǎng)操縱形式更多樣、各種違法犯罪行為交織在一起等新的特點(diǎn)，給證券執(zhí)法工作帶來了巨大挑戰(zhàn)，證券執(zhí)法任務(wù)十分艱巨?！ 》陡４褐赋?，必須以高度的使命感和責(zé)任感，認(rèn)真履行法律賦予的職責(zé)，秉公執(zhí)法、鐵面無私，大力查處內(nèi)幕交易和市場(chǎng)操縱行為。為此，一是要系統(tǒng)學(xué)習(xí)內(nèi)幕交易和市場(chǎng)操縱認(rèn)定辦法，不斷提高專業(yè)素質(zhì)。二是要在合理分工的基礎(chǔ)上，統(tǒng)一指揮，密切協(xié)作，形成證監(jiān)會(huì)機(jī)關(guān)、證券交易所、派出機(jī)構(gòu)“三位一體”的執(zhí)法體制；同時(shí)，證券執(zhí)法部門要積極研究更好地配合公安、司法部門開展工作，共同建立適應(yīng)我國(guó)資本市場(chǎng)需要的執(zhí)法協(xié)作體制。三是要堅(jiān)定信念，不斷提高辦案水平。 據(jù)介紹，《內(nèi)幕交易認(rèn)定辦法》對(duì)內(nèi)幕人的認(rèn)定做了細(xì)化，補(bǔ)充了內(nèi)幕人、內(nèi)幕信息的范圍，對(duì)當(dāng)然內(nèi)幕人、法定內(nèi)幕人、規(guī)定內(nèi)幕人和其他途徑獲取內(nèi)幕信息者的舉證責(zé)任進(jìn)行了合理劃分?！妒袌?chǎng)操縱認(rèn)定辦法》將一些典型的操縱手法，如虛假申報(bào)、搶先交易、蠱惑交易、特定交易、尾市交易操縱等行為納入了認(rèn)定范圍?！ 》陡４褐赋?，這兩個(gè)《辦法》的試行，對(duì)調(diào)查、認(rèn)定工作起到了積極推動(dòng)作用，證券稽查干部要結(jié)合實(shí)際，認(rèn)真學(xué)習(xí)并用以指導(dǎo)實(shí)踐，使調(diào)查、認(rèn)定工作更準(zhǔn)確、嚴(yán)謹(jǐn)、有效。