近日，各家基金開始陸續(xù)披露2023年第二季度報(bào)告，從中可以看到基金經(jīng)理對(duì)過往的總結(jié)，以及接下來的市場(chǎng)展望，小伙伴們對(duì)于感興趣的基金不妨多多關(guān)注一下。
最近，我所管理的多只基金產(chǎn)品也披露了2023年二季報(bào)。我在二季報(bào)中寫到：二季度A股市場(chǎng)呈現(xiàn)震蕩格局，行業(yè)上以計(jì)算機(jī)、通訊和傳媒為代表的成長(zhǎng)股占優(yōu)。未來我們對(duì)市場(chǎng)維持震蕩向上的觀點(diǎn)。
海外方面，歐美三季度通脹數(shù)據(jù)有望進(jìn)一步回落，市場(chǎng)預(yù)期歐美加息周期逐步接近尾聲，但距離2%的通脹目標(biāo)仍有差距，下半年隨著通脹基數(shù)效應(yīng)較弱，加息預(yù)期的不確定性仍可能反復(fù)擾動(dòng)市場(chǎng)，尾部風(fēng)險(xiǎn)帶來的大類資產(chǎn)的波動(dòng)依然存在。
國內(nèi)方面，在央行降息之后，貨幣政策或處于觀望狀態(tài)，雖然6月PMI有所企穩(wěn)，但未來穩(wěn)增長(zhǎng)政策仍可能持續(xù)加碼。目前PPI仍處于低位，但未來隨著中游庫存去化以及穩(wěn)增長(zhǎng)政策落實(shí)，未來PPI企穩(wěn)回升，有利于A股企業(yè)盈利修復(fù)。
當(dāng)前，我比較關(guān)注與AI相關(guān)的TMT行業(yè)、農(nóng)林牧漁，看好生成式人工智能引領(lǐng)的新一輪產(chǎn)業(yè)革命。
下半年，生成式人工智能服務(wù)管理辦法等政策文件及配套措施有望落地，我國科技公司的大模型有望服務(wù)廣大消費(fèi)者和企業(yè)客戶，圍繞大模型的各類應(yīng)用創(chuàng)新浪潮有望開啟，相關(guān)創(chuàng)新產(chǎn)品有望在三四季度落地，部分領(lǐng)先企業(yè)的AI產(chǎn)品有望開始兌現(xiàn)收益。
展望下半年和未來幾年，人工智能有望逐漸走向千家萬戶，賦能軟件、教育、營銷、游戲、社交、影視、醫(yī)療、智能駕駛、機(jī)器人等多個(gè)行業(yè)，行業(yè)發(fā)展前景廣闊。
