最近全球股市的反彈已有一段時(shí)間，美聯(lián)儲(chǔ)官員也在重提加息，市場(chǎng)的震蕩肉眼可見(jiàn)地加大了，板塊輪動(dòng)更是轉(zhuǎn)得像電風(fēng)扇一樣快！
一些持有權(quán)益類(lèi)產(chǎn)品的小伙伴有些“不淡定”了，其實(shí)，如果我們?cè)谫Y產(chǎn)組合中配置一部分固收產(chǎn)品，從而降低組合整體的波動(dòng)性，那么心態(tài)就會(huì)從容得多。
說(shuō)起資產(chǎn)配置，基民腦海里一下子就浮現(xiàn)出“不要把雞蛋放在同一個(gè)籃子里”這句名言。那么問(wèn)題來(lái)了，“雞蛋”應(yīng)該怎么分散放？一個(gè)籃子放多少枚雞蛋？這些都是讓人頭疼的問(wèn)題。
今天，小編為大家介紹一個(gè)經(jīng)典的資產(chǎn)配置模型——標(biāo)準(zhǔn)普爾家庭資產(chǎn)配置模型，也叫 "1234" 法則。
這個(gè)模型是美國(guó)“標(biāo)準(zhǔn)普爾”評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)調(diào)研了十萬(wàn)個(gè)財(cái)富穩(wěn)定增長(zhǎng)的家庭，分析總結(jié)出他們的家庭理財(cái)方式從而得出的。
1）“要花的錢(qián)”。3-6個(gè)月的生活花銷(xiāo)，包括衣食住行，所占比例是家庭總資產(chǎn)的10%。
2）“保命的錢(qián)”。常言道天有不測(cè)風(fēng)云，留一些錢(qián)應(yīng)對(duì)意外情況是非常必要的，占總資產(chǎn)比例20%。
3）“生錢(qián)的錢(qián)”。追求財(cái)富較大幅度增值，所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)也較高。為了不影響到正常生活，比例嚴(yán)格控制在總資產(chǎn)的30%。
4）“保本升值的錢(qián)”。獲取穩(wěn)定的收益，占總資產(chǎn)比例40%。
此中，占比最大的是"保本升值的錢(qián) "，其追求的重點(diǎn)在于獲取穩(wěn)定的收益，因此可以配置貨基、債基等穩(wěn)健型的品種。不過(guò)，由于貨幣基金的收益率近幾年持續(xù)下滑，人們?cè)絹?lái)越傾向于收益率相對(duì)較好一點(diǎn)的債券基金。
事實(shí)上，純債基金的表現(xiàn)是“得人心”的。Wind數(shù)據(jù)顯示，近一年，萬(wàn)得短期純債型基金指數(shù)的漲幅為2.15%，萬(wàn)得中長(zhǎng)期純債型基金指數(shù)的漲幅為2.06%，而滬深300指數(shù)的漲幅為-10.57%。（數(shù)據(jù)來(lái)源：Wind，截至2023.2.20）
可見(jiàn)，如果我們?cè)谫Y產(chǎn)組合中配置一部分債基，將能有效降低組合整體的波動(dòng)性，體驗(yàn)感也會(huì)更好一些。
萬(wàn)家民瑞祥和，采用啞鈴型的倉(cāng)位結(jié)構(gòu)，其中底倉(cāng)部分主要配置高等級(jí)信用債。該基金會(huì)根據(jù)行情變化和申贖情況靈活調(diào)整久期和杠桿水平，兼顧流動(dòng)性管理和回撤幅度的同時(shí)，力爭(zhēng)提升投資回報(bào)。
巴菲特認(rèn)為，追求穩(wěn)健投資的人，必須在資產(chǎn)配置中加入更多的債券。萬(wàn)家民瑞祥和正是這一類(lèi)型的基金產(chǎn)品，小伙伴們趕緊來(lái)了解一下吧~